تحليل الأسواق المالية: توقعات الدولار والذهب هذا الأسبوع

نستعرض في هذا التقرير أبرز البيانات الاقتصادية المنتظرة من الثلاثاء 29 يوليو حتى الجمعة 1 أغسطس، مع تحليل لتوقعات كل خبر مقارنة بالقراءات السابقة، وأثرها المحتمل على السوق، خاصة على الدولار الأمريكي والعملات الرئيسية.

📅 الثلاثاء 29 يوليو

🕕 6:00م - الولايات المتحدة - فرص العمل (JOLTS Job Openings)

التوقع: 7.49 مليون
القراءة السابقة: 7.77 مليون
🔍 التحليل: انخفاض التوقعات يشير إلى تباطؤ سوق العمل. إذا جاءت القراءة الفعلية أقل من المتوقع، فقد يتأثر الدولار سلبًا.

📅 الأربعاء 30 يوليو

🕠 5:30ص - أستراليا - مؤشر أسعار المستهلك (CPI q/q)

التوقع: 0.8%
القراءة السابقة: 0.9%

🕠 5:30ص - أستراليا - مؤشر CPI السنوي (CPI y/y)

التوقع: 2.1%
القراءة السابقة: 2.1%

🕠 5:30ص - أستراليا - مؤشر CPI الأساسي (Trimmed Mean CPI q/q)

التوقع: 0.7%
القراءة السابقة: 0.7%
🔍 التحليل: التوقعات تشير إلى استقرار في التضخم، مما قد يجعل البنك المركزي الأسترالي يحافظ على سياسة الفائدة الحالية دون تغيير.

🕓 4:15م - الولايات المتحدة - التغير في التوظيف بالقطاع الخاص (ADP)

التوقع: 82 ألف
القراءة السابقة: -33 ألف
🔍 التحليل: ارتفاع كبير متوقع، مما يعكس تحسنًا في التوظيف، وقد يدعم الدولار إذا تحقق الرقم أو فاق التوقعات.

🕟 4:30م - الولايات المتحدة - الناتج المحلي الإجمالي (Advance GDP q/q)

التوقع: 2.4%
القراءة السابقة: -0.5%
🔍 التحليل: التحول من انكماش إلى نمو قوي قد يعزز الثقة في الاقتصاد الأمريكي ويزيد من احتمالات استمرار تشديد السياسة النقدية.

🕠 5:45م - كندا

تقرير السياسة النقدية لبنك كندا
بيان الفائدة:
- التوقع: 2.75%
- القراءة السابقة: 2.75%
  🔍 التحليل: لا يتوقع حدوث تغيير في سعر الفائدة، لكن الأسواق تراقب لغة البيان لمعرفة توجهات البنك بشأن التضخم والنمو.

🕡 6:30م - كندا - المؤتمر الصحفي لبنك كندا

🔍 التحليل: التركيز سيكون على لهجة المحافظ ومدى تشديده أو مرونته، خاصةً إذا أشار لتغييرات مستقبلية في السياسة.

🕙 10:00م - الولايات المتحدة

سعر الفائدة الفيدرالية (Federal Funds Rate): 4.50% متوقعة
بيان لجنة السوق المفتوحة (FOMC Statement)
🕥 10:30م - المؤتمر الصحفي للفيدرالي (FOMC Press Conference)
🔍 التحليل: لا تغيير متوقع، لكن كل الأنظار تتجه إلى بيان الفيدرالي وحديث جيروم باول، الذي قد يعطي إشارات حول خطوات السياسة النقدية القادمة.

📅 الخميس 31 يوليو

🕠 5:30ص - الصين - مؤشر مديري المشتريات الصناعي (Manufacturing PMI)

التوقع: 49.7
القراءة السابقة: 49.7
🔍 التحليل: استمرار المؤشر دون مستوى 50 يدل على انكماش طفيف في القطاع الصناعي.

🕐 (توقيت غير محدد) - اليابان

سعر الفائدة لبنك اليابان BOJ Policy Rate: <0.50% متوقعة
بيان السياسة النقدية
تقرير التوقعات
المؤتمر الصحفي لبنك اليابان
🔍 التحليل: سيترقب السوق لهجة البنك. هل هناك إشارات لتخفيف السياسة التيسيرية؟ أي تغيير سيؤثر على الين الياباني بشكل مباشر.

🕟 4:30م - كندا - الناتج المحلي الإجمالي الشهري (GDP m/m)

التوقع: -0.1%
القراءة السابقة: -0.1%
🔍 التحليل: استمرار الانكماش الاقتصادي يضغط على الدولار الكندي، ويزيد من احتمالية تخفيف السياسة النقدية مستقبلاً.

🕟 4:30م - الولايات المتحدة

مؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي (Core PCE m/m):
- التوقع: 0.3%
- القراءة السابقة: 0.2%
مؤشر تكلفة التوظيف (Employment Cost Index q/q):
- التوقع: 0.8%
- القراءة السابقة: 0.9%
طلبات إعانة البطالة (Unemployment Claims):
- التوقع: 222 ألف
- القراءة السابقة: 217 ألف
  🔍 التحليل: تعتبر بيانات PCE هي المفضلة للفيدرالي لقياس التضخم. أي ارتفاع فيها سيدعم استمرار سياسة التشديد، في حين أن زيادة إعانات البطالة قد تؤثر سلبًا على الدولار.

📅 الجمعة 1 أغسطس

🕟 4:30م - الولايات المتحدة - معدل الأجور في الساعة (Average Hourly Earnings m/m)

التوقع: 0.3%
القراءة السابقة: 0.2%

🕟 4:30م - الولايات المتحدة - التغير في الوظائف غير الزراعية (NFP)

التوقع: 108 ألف
القراءة السابقة: 147 ألف
🔍 التحليل: من أهم أخبار الأسبوع، انخفاض التوقعات يعكس تباطؤًا في التوظيف. إذا جاءت الأرقام أقل من المتوقع، قد يتراجع الدولار بقوة.

🕕 6:00م - الولايات المتحدة - معدل البطالة (Unemployment Rate)

التوقع: 4.2%
القراءة السابقة: 4.1%

🕕 6:00م - الولايات المتحدة - مؤشر ISM الصناعي (ISM Manufacturing PMI)

التوقع: 49.5
القراءة السابقة: 49.0
🔍 التحليل: ارتفاع معدل البطالة المتوقع قد يؤثر سلبيًا على الدولار. بينما يُتوقع تحسن طفيف في مؤشر ISM لكنه لا يزال دون مستوى النمو 50.